棒杰股份拟终止重组交易所曾两度发函

来源：北京商报时间：2021-09-14 08:23:00

向AI算法转型酝酿逾一年之后，棒杰股份(002634)这一计划最终落空。9月13日晚间，棒杰股份披露称，公司拟终止重大资产重组事项。据了解，棒杰股份原拟与深圳市华付信息技术有限公司(以下简称“华付信息”)51%的股权进行资产置换，以期实现从传统服装行业向AI算法转型。不过事与愿违，上述转型计划历时一年最终告败。北京商报记者注意到，此次并非棒杰股份上市后首次谋求转型，公司2020年也曾筹划过转型事宜，不过也以失败告终。

拟终止重组

9月13日晚间，棒杰股份宣布拟终止重大资产重组事项。

据了解，棒杰股份上述重组事项筹划已久，2020年9月1日公司审议通过了重组预案，拟以所持有的除库存股外的全部资产、负债作为置出资产与华付信息51%的股权进行资产置换。棒杰股份拟在华付信息2020年业绩承诺完成后，启动针对华付信息剩余49%股权的收购。

经资产基础法评估，置出资产的评估价值为7.6亿元，经各方协商，一致同意置出资产的交易价格确定为7.6亿元。

遗憾的是，重组筹划逾一年时间，该事项最终折戟。

对于拟终止重组的原因，棒杰股份表示，鉴于审计评估基准日发生变化，交易各方未能就方案的调整及相关补充协议等细节问题达成一致意见，且交易各方认为自本次重组筹划以来，市场环境发生较大变化，现阶段继续推进重组事项不确定性较大。经审慎研究，交易各方决定拟终止本次重组事项。

实际上，棒杰股份此次重组历时较长也引起了公司投资者不满。今年8月18日，有投资者在互动平台上表示，“公司发布重组至今快一年了，重组进展缓慢。公司半年报显示净利润同比下降，公司股价也跌幅严重。请问在不能保证利润增长和中小投资者利益的前提下搞这种花式重组的意义何在?”

彼时，棒杰股份方面表示，公司进行重大资产重组是为实现公司转型发展，目前公司生产经营状况正常。

正如棒杰股份所言，上述重组是为了实现转型，公司目前主要从事无缝服装的设计、研发、生产和销售，而标的华付信息是一家基于软件技术及AI算法的行业解决方案提供商。人工智能领域专家邓伟强在接受北京商报记者采访时表示，AI作为当下的新兴行业必然会受到市场关注，而上市公司想要通过收购实现AI方向的转型，其中的整合、管理风险就会被市场放大。

交易所曾两度发函

针对棒杰股份筹划的跨界重组，深交所也曾两度发函追问细节。

首先是该重组是否规避重组上市的问题，根据重组预案，本次交易购买的资产净额占上市公司2019年度经审计净资产的110.63%。交易完成后，陶建伟及一致行动人合计持有上市公司23.4%的股份，仍为上市公司第一大股东、实际控制人。

而标的公司华付信息股东张欢、黄军文及其他股份受让方将合计持有上市公司17.94%的股份，两者持股比例仅相差5.46%。

针对上述情况，深交所就曾直指棒杰股份是否存在规避重组上市的情形。

对于公司转型一事，深交所也进行过质疑。

深交所曾指出，交易完成后，棒杰股份原有业务全部置出，上市公司主要资产变更为标的公司华付信息51%的股权，主营业务变更为基于软件技术及AI算法的行业解决方案。而华付信息同上市公司位于不同地区且原业务差异较大。

另外，资料显示，华付信息原名称为“深圳市前海欢乐贷互联网金融有限公司”，经营范围包括提供金融中介服务和接受金融机构委托从事金融业务流程外包业务。这也让深交所曾发问华付信息是否涉及P2P业务、是否存在尚在存续期内的互联网金融业务。

转型路不顺

北京商报记者注意到，此次重组并非棒杰股份首次谋求转型。

资料显示，棒杰股份2011年12月登陆A股市场，公司上市的八年间未曾筹划过收购资产事项，直至2020年，棒杰股份开始谋求转型。

2020年5月18日，棒杰股份发布了上市后首份购买资产公告，拟购绿瘦健康产业集团有限公司(现名绿瘦健康产业集团股份有限公司，以下简称“绿瘦健康”)100%股权。