监管加大防控风险 上市银行业务结构调整、转型成为发展关键

2017年上市银行年报近期陆续出炉。综合来看，上市银行经营进一步好转，多数指标有所改善，如营业收入、净利润整体开启回升之路，不良贷款和不良贷款率整体出现下降趋势。与此同时，在实体经济增长放缓、监管加大防控风险力度的新形势下，上市银行业务结构调整、转型成为发展关键。这一方面是挑战，另一方面也激发银行摆脱“千行一面”的现有格局，走出特色化经营道路。

中国人民大学重阳金融研究院高级研究员董希淼认为，在严监管、扶持政策引导等系列措施下，银行必然要回到服务实体经济这个本源上来。当前整个银行业也到了高质量发展的阶段，2017年100多家银行缩表，背后是逐渐摈弃拼速度、拼规模的增长，更注重提高质量和效益思路的践行。

盈利、资产质量开启回升之路

盈利能力回升、资产质量好转，是2017年各家银行年报展现出的共同特点。数据显示，2017年，工行、农行、中行、建行、交行实现净利润分别为2875亿元、1931亿元、1724亿元、2422亿元、702.23亿元，净利润增速为3%、4.9%、4.76%、4.67%、4.48%，增速与2016年相比有大幅回升。此外，邮储银行2017年也实现了业绩增速的大幅提升，净利润达476.83亿元，同比增长19.8%。

2017年五大行和邮储银行这六家大型银行净利润首次突破1万亿元，同比增长4.8%。

股份制银行也交出了亮丽的“成绩单”。例如，2017年招商银行净利润达701.50亿元，增速13%，实现两位数增长，这是自2015年以来招商银行首次实现净利润增幅重回两位数。

值得关注的是，2017年招商银行净利润与交通银行之间仅相差7300万元。

此外，备受关注的银行资产质量也继续向好。例如，工行2017年不良贷款率较上年下降0.07个百分点至1.55%，农行不良贷款出现双降，中信银行、光大银行、招商银行、平安银行的不良贷款率也都有不同程度下降。

“资产质量的好转，不是一个单独指标的下降，而是有非常坚实的基础，包括逾期率下降，逾期贷款和不良贷款的剪刀差减少等，再加上向好的宏观经济环境，资产质量的持续改善是可以预期的。”工行行长谷澍表示。

与此同时，年报也揭示不同银行发展分化明显。从净息差看，四大行净息差改善明显，而股份制银行、城商行压力较大。

交通银行金融研究中心高级研究员武雯指出，2017年四大行净息差率先实现企稳回升，主要由于其存款基础扎实，高达80%的存款占比使得其计息负债成本率进一步收缩，同时生息资产收益率基本保持稳定。而股份制银行、地方性银行同业负债成本有所抬升，核心负债争夺更趋激烈。

重金投向科技金融“智能银行”日渐成型

“今天无论经济下行的周期性因素，还是利率、汇率改革的市场化因素，抑或是去杠杆、强监管的政策性因素，都不足以改变银行的商业模式。唯一可能从根本上改变和颠覆银行商业模式的是科技。”招商银行行长田惠宇在2017年年报中的这段表述道出了上市银行的心声。

年报显示，上市银行持续将推进科技金融作为战略重点，“智能银行”日渐成型。

建行年报显示，截至2017年年末，该行99%的网点完成智慧转型，在线运行智慧柜员机4.7万台，覆盖全部网点;农行表示，继续开展低效网点“瘦身”，在6800多家网点推广标准化转型，并试点推出轻型化、智能化的“无高柜网点”，实施700多家网点智能化升级。

从年报可以看出，面对新发展形势，科技金融已经成为上市银行战略转型的重要抓手和主要方向。

建设银行行长王祖继在业绩说明会上表示，金融科技是建行这几年一直在财务上投入最大的领域之一。未来还要加大对金融科技的投入，因为金融科技不断在发展，要通过加大投入来形成金融科技真正的竞争力。除了在新一代应用上要加大投入，还有一个战略上的考虑，就是要为同业提供金融科技的服务。

信用卡业务猛增成利润贡献主力

调整业务结构，加大零售板块掘金力度，成为上市银行转型发展的共识，股份制银行这一趋势更为明显，而信用卡业务则成为零售业务的重要发力点。近期陆续披露的上市银行年报显示，不少银行2017年信用卡业务增长迅猛，发卡量、交易量、利润贡献都大幅上涨。

根据已披露年报的银行数据，2017年发卡量前三名为工行、建行和招行，数量分别为1.43亿张，1.06亿张和1亿张。从卡交易金额和信用卡业务收入情况看，招商银行以2.97万亿元的交易额和544亿元收入均居首位。

招商银行素以零售业务见长，信用卡板块是主要的贡献点。2017年招行实现信用卡交易额近3万亿元，同比增长30.56%，成为行业第一;信用卡贷款余额4912.38亿元，较上年末增长20.10%;信用卡利息收入395.38亿元，同比增长22.44%，受益于交易量增长所带来的刷卡佣金收入的增长，信用卡非利息收入149.13亿元，同比增长31.75%。

不仅是招商银行，平安银行、中信银行等去年也在向零售板块倾斜资源。2017年这两家银行的信用卡贷款余额同比分别增长约100%、40.5%。其中平安银行的信用卡业务作为其零售转型的“尖兵”，2017年对零售业务的利润贡献接近50%。

招商银行表示，信用卡交易额、贷款余额连年高速增长的背后有多重因素，包括获客速度不断增快、智慧化的风控、多元化的营销以及智能化的客服等，特别是拥抱金融科技，让招行信用卡依靠技术完成“弯道超车”。

“每一项业务、流程、管理都要以金融科技的手段再造，整个组织、每个管理者、所有岗位都要以金融科技思维重新武装。”招行行长田惠宇在年报中强调。

随着消费金融的升温和银行经营环境的变化，信用卡业务俨然成为未来银行竞争的一大战场。在苏宁金融研究院高级研究员赵卿看来，银行酣战信用卡市场，主要是因为作为银行零售业务的重要载体，通过发行信用卡，银行不仅可以积累到客户，而且信用卡分期等业务可以为银行带来可观的利息、手续费及其他诸如年费等收入。更重要的是，信用卡属于零售业务中客户接触银行频次比较高的业务，可以有效增强客户黏性。